Что такое венчурный бизнес: примеры проектов и организаций

Перепробовали все возможные бизнес-инвестиции, но не нашли того, чего хотите? Вы рисковая натура и любитель все нового? Тогда вам подойдет такой вид бизнеса как венчурные инвестиции. Пока вы смакуете это слово, и пытаетесь вспомнить где именно вы его слышали, мы расскажем что же это такое венчурный бизнес и какие компании и проекты бывают в этой отрасли.

• 1. Что значит венчурный: разбираемся в терминологии
  • 1.1. Венчурные инвесторы
  • 1.2. Венчурный фонд
  • 1.3. Особенности венчурного инвестирования
  • 2.1. В России

  Что значит венчурный: разбираемся в терминологии

  Фото с сайта rich-invest.net

  Прародителем термина венчур стало английское слово «venture», что в переводе означает рискованный. В общем значении понимается как разновидность деятельности, вложение инвестиционных средств в которую очень рискованно. Чаще такое инвестирование применяют при запуске на рынок всевозможных инноваций как научных, так и технических.

  Говоря простыми словами, венчурное или рисковое инвестирование – это предоставление денежных средств начинающим компаниям, имеющим инновационную или просто удачную бизнес-идею, которые могут пробиться на рынок и завоевать серьезную долю на нем. Рискованным бизнес называют из-за того, что вложение денежных средств имеет некоторые опасения для инвестора: бизнес может прогореть и вложения не окупятся. С другой стороны, многообещающий старт-ап может «выстрелить», стать популярным и получать серьезную прибыль, с которой инвестор будет иметь довольно неплохие дивиденды – в сотни и тысячи раз больше суммы вложений.

  Особенность венчурного инвестирования состоит в том, что вложенный капитал нельзя отозвать в процессе развития проекта.

  Венчурный бизнес можно назвать одной из главных фигур в мировой экономике. Он способствует поддержанию ключевых финансовых операций и конкурентоспособности в сфере инновационных технологий. Однако такое инвестирование охватывает не только одни передовые технологии, оно может быть связано, например с открытием сети ресторанов или запуском строительства.

  Венчурные инвесторы

  По общепринятой классификации, инвесторов можно разделить на следующие категории:

  • Бизнес-ангелы – частные представители инвестирования.
  • Венчурные фонды – организации с несколькими участниками-инвесторами.
  • Корпоративные инвесторы – корпорации, которые ведут финансирование проектов.
  Венчурный фонд

  Фото с сайта media.rusbase.com

  Под термином венчурный фонд понимается организация, имеющая финансовые средства, которые она вкладывает в развитие инновационного перспективного предприятия, с целью получения большего количества денежных средств от его удачного запуска. Чаще всего представителями таких фондов являются венчурные предприятия или организации – это банковские структуры, большие корпорации, конгломераты или частные лица. Данные организации имеют некий срок действия, сроком от 5 до 7 лет. Некоторые венчурные организации специализируются на узкой направленности в финансировании, например, вкладывают капитал только в сферу медицины или нефтегазовой промышленности. Другие наоборот предпочитают инвестировать в различные области бизнеса, не ограничиваясь одной конкретной сферой. При выборе определенного объекта инвестирования, организации отталкиваются от перечня следующих критериев:

  • Новизна проекта. Предприятие применяет собственные новейшие разработки, неиспользованные никем ранее.
  • Возможность применения в процессах деятельности инвестируемого предприятия всевозможных инноваций и запатентованных технологий.
  • Предпосылки захвата широкого сегмента рынка или получение статуса монополиста в своей сфере финансируемым предприятием.

  Главой фонда является управляющая организация, которая выступает неким звеном между инвестором и предпринимателем, и претендует на определенную часть дохода от развития компании.

  Особенности венчурного инвестирования
  • При инвестировании часто складываются такие ситуации, когда компания из фонда не только вкладывает денежные средства в инновационное предприятие, но и делится с ним опытом работы в отрасли и влиятельными связями.
  • Капиталовложения происходят на первоначальном этапе развития предприятия.
  • Денежные средства, вложенные в проект можно вернуть только по окончании инвестиционного периода. Прибыль получается от продажи акций инвестируемого предприятия, которые за это время заметно увеличили свою стоимость.
  • Венчурное инвестирование – это буквально рискованное дело.

  Немного из истории

  Фото с сайта media.rusbase.com

  Направление зародилось в США, а точнее в Кремниевой долине – передовом и технологическом центре этой страны. Западная практика ведения бизнес-деятельности, а именно постоянный поиск новейших разработок и внедрение их результатов в различные отрасли производства, дала старт рискованному инвестиционному направлению – венчуру. Заметной популярности данный бизнес достиг в эпоху развития научно-технического прогресса, а именно электроники, в 70-80-х годах 20-го века. К этому времени в стране появилось более 600 венчурных предприятий, а к 1987 году общий размер венчурных инвестиций составил около 4,5 млрд долларов.

  В Америке настоящим венчурным проектом считают старт-апы. Капитал используется на первоначальной стадии проектирования продукции и создания образца для тестов. Особенную популярность венчурные капиталы нашли у малых компаний, которые занимаются экспериментальными разработками в области науки и техники. Удачные новейшие технологии приводят к патентованию продукции и расширению производства, а значит и к получению значительной доли рынка.

  В России

  В нашу страну такой бизнес пришел относительно недавно, но стал в скором времени развиваться за счет быстрого движения научно-технического процесса. Уровень конкуренции на венчурном рынке это довольно высокий процент соперничества. Небольшие предприятия, разрабатывающие передовые технологии или имеющие многообещающую бизнес-идею соревнуются между собой за венчурные капиталы. Так как, зачастую, малый бизнес может получить финансирование только таким способом.

  Этапы развития предприятия с инвестированием венчуром

  • Посевной этап

  У предприятия уже есть конкретная бизнес-идея, но продукт еще не создан. Проходят работы по созданию тестового образца. Инвестирование происходит именно на этом этапе.

  • Этап старт-апа

  К данному этапу продукт уже создан в опытном образце, проводят его тестирование и проверку.

  • Ранний этап

  Создан конечный продукт, исправлены все ошибки и недочеты. Он готов к запуску в производство и выходу на рынок.

  • Этап расширения

  Начало активных продаж полученного продукта.

  • Этап позднего развития

  Компания расширяется, идет наращивание прибыли и преобразование в крупное публичное предприятие.

  Этапы венчурного инвестирования

  Фото с сайта libre.life

  Перед тем как отдать венчурный капитал определенной компании, инвесторы проводят следующие операции:

  • Поиск проектов, которые могли бы подойти для инвестирования.
  • Детальный анализ всех проектов и отбор наиболее перспективных вариантов.
  • Составление бизнес-плана будущего сотрудничества.
  • Процесс тщательного продумывания и формирования стратегии и шагов по вкладыванию денежных средств.
  • Заключение сторонами инвестиционного соглашения.
  • Предоставление различной помощи, например, деловые связи в отрасли и многолетний опыт, для наилучшего продвижения проекта.
  • По прошествии жизненного цикла венчурного проекта, он завершается и компания-инвестор получает вложенный капитал посредством продажи акций.

  Венчурные фонды нашей страны

  Фото с сайта therunet.com

  В список наиболее крупных венчурных фондов России входят следующие организации:

  • Runa Capital

  Благодаря этой компании мы узнали о такой фирме электроники как Rolsen, облачного сервиса Parallels, а также таких нашумевших старт-апов как Nginx, Jelastic, LinguaLeo.

  • IMI.VC

  Специализируется на направлении вложений в медиа, игры, социальные приложения и потребительские сервисы. Примеры венчурных фирм этой компании – Narr8, Game Insight.

  • Ru-Net Ventures

  Данный фонд отдал свое предпочтение таким компаниям как Яндекс, Ozon, Delivery Hero, Made, Tradeshift и прочим.

  • Kite Ventures

  Сотрудничают с такими областями как B2B, e-commerce. Особенность фонда – низкие процентные ставки 3-30%.

  • e.ventures

  Фонд немецкого происхождения, но активно сотрудничает с нашей страной. Довольно долгое время выбирает инвестируемые проекты, но вкладывает немалые средства.

  • ABRT

  Открыт уже более 10 лет. Сотрудничает в большинстве в B2B-связях, инвестируя в соотношении 1 к 3.

  Это наиболее крупные венчурные фонды, помимо них в нашей стране представлено множество малых частных объединений, которые готовы финансировать перспективные инновационные проекты.

  В заключение

  Венчурное инвестирование позволяет в ускоренном темпе реализовать инновационный проект. Для его успеха обе стороны прикладывают максимум усилий, еще бы, ведь это выгодно для каждого. Инновационное предприятие получает желаемый капитал, запуск продукта, известность и прибыль. Венчурная компания, в свою очередь, вкладывает средства и максимально старается их увеличить – помогает старт-апу деловыми связями и накопленным опытом.

  Благодаря венчурному бизнесу увидели свет такие компании как Microsoft, Intel, Apple Computer и многие другие успешные компании. Но не стоит забывать, что венчур – это в первую очередь рискованное дело, которое может быть успешным и принести миллионы или просто прогореть. Поэтому, если вы решились на венчурное инвестирование, то особенно тщательно продумайте стратегию финансирования и развития. Если вам интересно узнать о других формах предпринимательства, почитайте о франчайзинге тут.

  📎📎📎📎📎📎📎📎📎📎